資產(chǎn)證券化特定目的機(jī)構(gòu)研究

引言
第一章 資產(chǎn)證券化基本理論
一、資產(chǎn)證券化的界定
(一)資產(chǎn)證券化的定義
(二)資產(chǎn)證券化的分類
(三)資產(chǎn)證券化與相關(guān)概念辨析
二、資產(chǎn)證券化的法律特征
(一)資產(chǎn)的轉(zhuǎn)讓以證券化為技術(shù)手段
(二)證券的發(fā)行以受讓資產(chǎn)為信用基礎(chǔ)
(三)以特定目的機(jī)構(gòu)為中介
三、資產(chǎn)證券化的交易結(jié)構(gòu)
(一)交易主體
(二)交易結(jié)構(gòu)
四、資產(chǎn)證券化的創(chuàng)新意義
(一)資產(chǎn)證券化是一項(xiàng)金融創(chuàng)新
(二)資產(chǎn)證券化是債權(quán)物權(quán)化的過程
(三)資產(chǎn)證券化體現(xiàn)了社會(huì)化的分工與合作
第二章 特定目的機(jī)構(gòu)總論
一、特定目的機(jī)構(gòu)的制度價(jià)值
(一)分割財(cái)產(chǎn)與隔離風(fēng)險(xiǎn)
(二)組織和利用資源
(三)保護(hù)投資者權(quán)益
二、特定目的機(jī)構(gòu)的組織形態(tài)
(一)企業(yè)形態(tài)法定主義與當(dāng)事人的選擇
(二)特定目的機(jī)構(gòu)組織形態(tài)選擇標(biāo)準(zhǔn)
(三)特定目的機(jī)構(gòu)組織形態(tài)的立法例
三、特定目的機(jī)構(gòu)的交易類型
(一)單購型特定目的機(jī)構(gòu)、多購型特定目的機(jī)構(gòu)和循環(huán)型特定日的機(jī)構(gòu)
(二)單層特定目的機(jī)構(gòu)與雙層特定目的機(jī)構(gòu)
四、特定目的機(jī)構(gòu)的稅收問題
(一)特定目的機(jī)構(gòu)的稅收地位
(二)美國(guó)特定目的機(jī)構(gòu)的稅收制度
(三)大陸法系國(guó)家和地區(qū)的特定日的機(jī)構(gòu)稅費(fèi)制度
(四)我國(guó)資產(chǎn)證券化的稅收制度
第三章 特定目的機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)隔離機(jī)制
一、資產(chǎn)的選擇
(一)證券化資產(chǎn)的核心要素——穩(wěn)定的現(xiàn)金流
(二)資產(chǎn)的轉(zhuǎn)讓性
(三)關(guān)于未來收益的問題
(四)關(guān)于不良資產(chǎn)的問題
二、資產(chǎn)的轉(zhuǎn)讓——“真實(shí)出售”標(biāo)準(zhǔn)
(一)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓方式的選擇
(二)真實(shí)出售的認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)
(三)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓公示制度
(四)會(huì)計(jì)上的要求
(五)真實(shí)出售的司法標(biāo)準(zhǔn)：從實(shí)質(zhì)主義到形式主義
(六)我國(guó)金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓的法律標(biāo)準(zhǔn)評(píng)析
三、破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)隔離
(一)業(yè)務(wù)范圍限制
(二)自愿破產(chǎn)限制
(三)非自愿破產(chǎn)限制
四、防止實(shí)質(zhì)合并
(一)實(shí)質(zhì)合并對(duì)資產(chǎn)證券化的影響
(二)實(shí)質(zhì)合并的判定標(biāo)準(zhǔn)
五、信用增級(jí)
(一)信用增級(jí)的目的
(二)信用增級(jí)的提供者
(三)信用增級(jí)的主要形式
第四章 特定目的公司
一、特定目的公司的法律特征
(一)屬于特別法上的公司
(二)具有明顯的工具性
(三)兼具簡(jiǎn)化的組織機(jī)構(gòu)和強(qiáng)大的證券發(fā)行功能
(四)以強(qiáng)制性規(guī)范為主
二、特定目的公司的設(shè)立和解散
(一)公司形態(tài)選擇
(二)設(shè)立原則
(三)發(fā)起人
(四)公司資本
(五)公司章 程
(六)特定日的公司的解散和清算
三、特定目的公司的組織結(jié)構(gòu)
(一)股東會(huì)
(二)董事會(huì)
(三)監(jiān)事會(huì)
四、特定目的公司的業(yè)務(wù)規(guī)則
(一)業(yè)務(wù)范圍
(二)資產(chǎn)證券化計(jì)劃
(三)資產(chǎn)支持證券的發(fā)行
(四)證券化資產(chǎn)的移轉(zhuǎn)和管理
(五)資金的借入和運(yùn)用
五、投資人利益的保護(hù)制度
(一)強(qiáng)制信息披露
(二)資產(chǎn)支持證券持有人會(huì)議
(三)監(jiān)督管理人
(四)資產(chǎn)支持證券持有人的優(yōu)先受償權(quán)
六、我國(guó)特定目的公司的構(gòu)建
(一)特定目的公司立法
(二)設(shè)立資產(chǎn)證券化政府信用機(jī)構(gòu)——香港模式的借鑒
第五章 特定目的信托
一、商事信托與特定目的信托
(一)商事信托的功能
(二)商事信托的法律地位
(三)特定目的信托
二、特定目的信托的交易結(jié)構(gòu)
(一)受托人
(二)特定目的信托合同
(三)資產(chǎn)服務(wù)合同
(四)資金保管合同
(五)資產(chǎn)信托證券化計(jì)劃
(六)受益證券的發(fā)行
三、信托受益人的保護(hù)
(一)強(qiáng)制信息披露
(二)受益人 (資產(chǎn)支持證券持有人)會(huì)議
(三)信托監(jiān)察人
四、我國(guó)特定目的信托制度的試點(diǎn)與構(gòu)建
(一)信貸資產(chǎn)證券化的試點(diǎn)
(二)我國(guó)信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)中的問題
主要參考文獻(xiàn)
后記